'기적의 100일 코인투자학습' 4일차, 금융상품의 종류 및 암호화폐의 차이점

안녕하세요. '기적의 100일 코인투자학습' 강의를 맡은 인천 쿨가이입니다.

암호화폐를 투자하고자 한다면 코인 자체가 주식에 비해 매우 어려운 것이 사실입니다. 코인이 무엇인지 종류도 많고 뭘 사야할지 모르기 때문입니다.

이에 코인투자를 100일동안 어떻게 해야 하는지 초보자의 시선에서 차근차근 설명하고자 합니다.

오늘은 벌써 네번째 시간이군요. 오늘은 금융상품의 종류 및 암호화폐와의 차이점에 대해 설명하도록 하겠습니다.

금융상품의 종류 

다양한 금융 상품을 이해하는 것은 투자 전략을 세우는 데 매우 중요합니다. 각 금융 상품은 수익성, 위험성, 유동성 등의 특성이 다르기 때문에, 자신의 투자 목표와 성향에 맞는 상품을 선택하는 것이 중요합니다.

1. 주식(Stocks)

주식은 기업의 소유권을 나타내는 증권입니다. 주식을 구매하면, 해당 기업의 일부를 소유하게 되며, 기업의 성과에 따라 배당금을 받을 수도 있고, 주식 가격 상승에 따른 자본 이득을 얻을 수도 있습니다.

주식은 수익성이 있습니다. 기업이 성장하고 주식 가격이 상승하면, 큰 수익을 얻을 수 있습니다. 또한 일부 기업은 배당금을 지급하여 꾸준한 현금 흐름을 제공합니다.

하지만, 위험성도 있죠. 주식 시장은 변동성이 크기 때문에 주가가 하락할 경우 원금 손실이 발생할 수 있습니다. 그럼에도 불구하고 유동성이 있기 때문에 주식은 거래소에서 쉽게 사고팔 수 있습니다.

2. 채권(Bonds)

채권은 정부, 기업, 또는 기타 기관이 자금을 조달하기 위해 발행하는 부채 증서입니다. 채권을 구매하면, 채권 발행자가 정해진 기간 동안 이자를 지급하고, 만기일에 원금을 반환합니다.

채권의 경우 안정적인 이자 수익을 얻을 수 있습니다. 하지만 주식에 비해 수익률이 낮을 수 있습니다. 그러나 발행자가 파산할 경우 원금이나 이자를 상환하지 못할 위험이 있습니다. 특히, 신용 등급이 낮은 기업의 채권은 위험이 큽니다.

하지만, 국채는 비교적 안전한 자산으로 간주됩니다. 이에 예전 한국이 IMF 위기를 겪을 때 채권의 가치가 많이 하락했습니다.  대부분의 채권은 주식보다 유동성이 낮으며, 만기일까지 보유하는 경우가 많습니다.


3. 펀드(Funds)

펀드는 여러 투자자들의 자금을 모아 전문 투자자가 포트폴리오를 관리하는 투자 상품입니다. 펀드는 주식, 채권, 부동산 등 다양한 자산에 분산 투자할 수 있습니다. 펀드는 크게 액티브 펀드와 패시브 펀드로 나뉩니다.

포트폴리오에 따라 수익이 다릅니다. 주식형 펀드는 주식 시장의 성과에 따라 수익이 변하며, 채권형 펀드는 안정적인 이자를 기대할 수 있습니다. 분산 투자로 개별 주식보다 위험이 낮을 수 있지만, 시장 상황에 따라 손실이 발생할 수 있습니다.

대부분의 펀드는 유동성이 높아 쉽게 매도할 수 있습니다. 하지만 일부 부동산 펀드나 특수 자산 펀드는 유동성이 제한될 수 있습니다.

4. 상장지수펀드(ETF, Exchange-Traded Funds)

ETF는 특정 지수를 추종하는 펀드로, 주식처럼 거래소에서 실시간으로 사고팔 수 있습니다. 예를 들어, S&P 500 지수를 추종하는 ETF는 S&P 500 지수에 포함된 기업들에 투자합니다.

지수의 성과에 따라 수익이 결정됩니다. 개별 주식보다 리스크는 분산되지만, 지수 자체가 하락하면 손실을 입을 수 있습니다. 지수의 하락에 따른 위험이 있으며, 주식 시장의 변동성을 그대로 따릅니다. 그리고 ETF는 주식처럼 거래소에서 실시간으로 거래할 수 있어 유동성이 매우 높습니다.

5. 부동산(Real Estate)

부동산 투자는 주택, 상업용 건물, 토지 등에 투자하여 임대 수익이나 자본 이득을 얻는 것을 의미합니다. 직접 부동산을 구입할 수도 있고, 부동산 투자 신탁(REITs)에 투자할 수도 있습니다. 임대 수익과 부동산 가치 상승으로 인한 자본 이득을 기대할 수 있습니다. 부동산 시장의 경기 변동에 따라 자산 가치가 하락할 수 있으며, 부동산 매매는 거래에 시간이 오래 걸려 유동성이 낮습니다. 부동산은 유동성이 매우 낮습니다. REITs를 통해 간접적으로 투자할 경우 유동성이 높아집니다.


6. 암호화폐(Cryptocurrency)

암호화폐는 블록체인 기술을 기반으로 한 디지털 자산입니다. 최근 투자 자산으로 주목받고 있으며, 비트코인, 이더리움과 같은 대표적인 암호화폐가 있습니다. 높은 변동성으로 인해 큰 수익을 기대할 수 있지만, 반대로 큰 손실 위험도 있습니다. 규제 미비, 해킹, 기술적 문제 등의 위험이 있습니다. 암호화폐는 거래소에서 쉽게 거래할 수 있어 유동성이 높습니다.


7. 파생상품(Derivatives)

(파생상품을 대표적으로 다루는 개그 캐릭터 박호두)

파생상품은 기초 자산(주식, 채권, 통화, 상품 등)의 가격 변동을 기반으로 거래되는 금융 상품입니다. 선물, 옵션, 스왑 등이 있습니다. 파생상품은 레버리지(대출 자금 이용)를 통해 큰 수익을 기대할 수 있습니다. 레버리지를 사용할 경우 손실도 매우 커질 수 있으며, 위험이 매우 높습니다. 파생상품은 거래소에서 거래되는 경우가 많아 유동성이 높습니다. 하지만 복잡한 구조로 인해 초보 투자자에게는 적합하지 않을 수 있습니다.

암호화폐의 성격 

우리는 여러 투자 가운데 비트코인을 비롯한 암호화폐를 투자하려고 합니다. 암호화폐의 성격에 대해 설명하겠습니다.

비트코인과 같은 암호화폐는 디지털 자산입니다. 물리적 형태가 없고, 거래가 블록체인 기술을 기반으로 분산 네트워크에서 이루어집니다. 중앙은행이나 정부의 통제를 받지 않으며, 일부 사람들은 암호화폐를 디지털 금으로 보기도 합니다.

전통적 자산인 주식, 채권, 부동산 같은 전통적인 자산은 실물 또는 기업과 관련된 가치가 있으며, 국가나 기관의 규제를 받습니다. 예를 들어, 주식은 기업의 소유권을 나타내고, 채권은 부채 증명서입니다. 부동산은 물리적인 토지나 건물을 의미합니다.

또한,  암호화폐는 대부분 분산형입니다. 이는 블록체인 기술을 통해 거래가 관리되며, 특정 중앙 기관(예: 중앙은행)의 통제를 받지 않습니다. 비트코인과 이더리움 같은 암호화폐는 탈중앙화된 네트워크에서 거래가 이루어집니다.

주식과 채권은 중앙화된 시스템에서 관리됩니다. 주식 시장과 채권 시장은 정부나 금융 기관의 규제를 받으며, 거래가 이루어지는 방식과 정보 공개가 엄격히 관리됩니다. 부동산 역시 국가의 법적 틀 안에서 거래됩니다.

암호화폐는 극도로 변동성이 큽니다. 하루 사이에 10% 이상 변동할 수 있으며, 가격이 갑작스럽게 급등하거나 급락할 가능성이 큽니다. 예를 들어, 비트코인은 짧은 시간에 큰 상승을 기록한 적도 있지만, 동시에 심각한 하락을 경험하기도

했습니다. 이러한 특성 때문에 암호화폐는 높은 수익을 기대할 수 있지만, 그만큼 손실 위험도 큽니다.

주식 시장도 변동성이 있긴 하지만, 암호화폐보다는 덜 급격합니다. 특히 대형주나 우량주에 투자할 경우 안정성이 높아지고, 장기적으로 꾸준한 성장을 기대할 수 있습니다. 채권은 주식보다 변동성이 낮고, 고정된 이자 수익을 얻을 수 있는 안정적인 투자 수단으로 여겨집니다. 부동산도 비교적 안정적으로 자산 가치를 유지하거나 천천히 상승하는 특성이 있습니다.


주요 암호화폐는 높은 유동성을 자랑합니다. 암호화폐 거래소에서 24시간 거래가 가능하며, 매도 및 매수가 쉽습니다. 이는 암호화폐 시장이 전 세계적으로 운영되고 있기 때문입니다. 주식과 채권은 특정 시간대에만 거래가 가능하며, 주식 시장이 영업 시간 동안에만 열립니다. 주식은 상대적으로 유동성이 높지만, 부동산은 유동성이 매우 낮은 자산입니다. 부동산을 매도하는 데는 시간이 오래 걸리며, 거래 과정이 복잡할 수 있습니다.

암호화폐는 기술적 위험과 규제 위험이 큽니다. 예를 들어, 해킹이나 보안 문제가 발생할 수 있으며, 암호화폐 거래하다가 해킹당할 경우 투자자가 자산을 잃을 가능성이 있습니다. 또한, 각국의 규제 변화(암호화폐 거래 금지, 세금 정책 등)에 따라 시장이 크게 영향을 받을 수 있습니다.

주식과 채권은 시장 위험, 금리 위험 등 전통적인 위험이 존재합니다. 주식 시장은 경제 상황, 금리, 물가 상승 등의 영향으로 변동할 수 있으며, 기업 실적이나 산업 환경 변화에도 영향을 받습니다. 그러나 주식, 채권, 부동산은 법적으로 강력한 보호 장치가 마련되어 있어 규제 측면에서는 암호화폐보다 안정적입니다. 그럼으로 인해 비트코인 현물 ETF는 제도권으로 들어온 첫 사례라고 볼 수 있습니다.

암호화폐 vs. 전통적 투자 상품의 요약

암호화폐와 전통적 투자 상품의 차이점을 다시 한번 살펴보고 다음 시간은 포트폴리오 구성에 대해 알아보도록 하겠습니다.